Кредитное плечо (финансовый рычаг) - это механизм использования заемных средств для увеличения потенциальной доходности инвестиций. Этот инструмент позволяет инвесторам оперировать суммами, значительно превышающими их собственный капитал.
Содержание
Как работает кредитное плечо
Принцип действия кредитного плеча основан на соотношении собственных и заемных средств:
| Собственные средства | Деньги инвестора |
| Заемные средства | Средства, предоставленные брокером или банком |
| Плечо | Соотношение заемных средств к собственным |
Виды кредитного плеча
По сфере применения:
- Биржевое (для торговли ценными бумагами)
- Валютное (на Forex рынке)
- Товарное (для сырьевых активов)
- Недвижимости (ипотечное кредитование)
По размеру плеча:
- Низкое (1:2 - 1:10)
- Среднее (1:10 - 1:50)
- Высокое (1:50 - 1:500 и выше)
Пример расчета кредитного плеча
| Собственные средства | 1 000$ |
| Кредитное плечо | 1:100 |
| Общая сумма для торговли | 100 000$ |
| Прибыль 1% | 1 000$ (100% от депозита) |
| Убыток 1% | 1 000$ (100% от депозита) |
Преимущества использования кредитного плеча
- Увеличение потенциальной доходности
- Возможность работать с крупными суммами при небольшом капитале
- Доступ к более широкому кругу финансовых инструментов
- Гибкость в управлении инвестиционным портфелем
Риски использования кредитного плеча
- Увеличение потенциальных убытков
- Возможность потери всего депозита
- Маржин-коллы при неблагоприятном движении рынка
- Психологическое давление из-за высокой волатильности
Как правильно использовать кредитное плечо
- Начинайте с небольших плеч (1:10 - 1:20)
- Используйте стоп-лосс ордера для ограничения убытков
- Рассчитывайте риски на одну сделку (не более 1-2% от депозита)
- Постоянно контролируйте уровень маржи
- Не используйте максимальное доступное плечо
Важные термины
Маржин-колл - требование брокера пополнить депозит при достижении критического уровня убытков. Стоп-аут - принудительное закрытие позиций брокером при дальнейшем ухудшении ситуации.
